ธนาคารแห่งประเทศไทย อธิบายว่า ระบบไม่ได้ทำการ “สุ่มตรวจ” บัญชีของประชาชนทั่วไป แต่จะพิจารณาจากพฤติกรรมที่ผิดปกติ โดยมีการแบ่งระดับความเสี่ยงของบัญชีม้าออกเป็น 5 ระดับ 5 สี เพื่อให้การตรวจสอบรัดกุมและกระทบผู้บริสุทธิ์น้อยที่สุด

ม้าดำ – บัญชีต้องสงสัย เป็นบัญชีที่มีความเสี่ยงสูงสุด มีข้อมูลชัดเจนจาก ปปง. หรือตำรวจ ว่าพัวพันกับการฟอกเงินโดยตรง เจ้าของบัญชีมีความผิดแน่นอน

ม้าเทาเข้ม – ความเสี่ยงสูง มีผู้เสียหายเข้าแจ้งความแล้ว แต่ยังไม่มีหมายอายัดทางการ ธนาคารจะระงับยอดเงินต้องสงสัยทันที

ม้าเทาอ่อน – ความเสี่ยงปานกลาง มีผู้เสียหายแต่ยังไม่ได้แจ้งความทางการ หรือกำลังอยู่ในระหว่างการติดตามพฤติกรรม

ม้าน้ำตาลเข้ม – ธนาคารตรวจพบ ความเสี่ยงปานกลาง กรณีนี้ธนาคารเป็นผู้ตรวจพบพฤติกรรมต้องสงสัยเอง เช่น เงินเข้า-ออกถี่ผิดปกติ หรือโอนไปบัญชีม้าดำ ธนาคารจะระงับยอดเงินที่น่าสงสัยไว้ตรวจสอบ

ม้าน้ำตาลอ่อน – ธนาคารตรวจสอบเบื้องต้น ระดับเริ่มต้น บัญชีมีแนวโน้มเข้าข่าย แต่ยังไม่ชัดเจน ธนาคารจะเริ่มจับตาดูพฤติกรรม